خروج از حساب کاربری، آماده به کار…
S&P 500 (SPY) تا زمانی که در اواسط آگوست به دیوار برخورد کرد، 18 درصد از پایین ترین سطح ژوئن افزایش یافت. در ابتدا به نظر می رسید که دلیل آن صرفاً رسیدن به سطح مقاومت است …
S&P 500 (SPY) تا زمانی که در اواسط آگوست به دیوار برخورد کرد، 18 درصد از پایین ترین سطح ژوئن افزایش یافت. در ابتدا به نظر می رسید دلیل آن صرفاً رسیدن به سطح مقاومت در میانگین متحرک 200 روزه است. اما در واقع، اگر با خودمان صادق باشیم، این بیداری دوباره برای چشم انداز منفی اقتصاد است. همه ما می‌توانیم از پاول، رئیس فدرال رزرو برای نوشتن آن بر روی لوح‌هایی که از کوه جکسون هول تحویل داده شده است تشکر کنیم. بنابراین سهام از اینجا به کجا می رسد؟ و بهترین طرح معاملاتی در این زمان چیست؟ برای پاسخ به ادامه مطلب بروید

یکی از گیج‌کننده‌ترین چیزهایی که سرمایه‌گذاران می‌خواهند سرشان را دور بزنند، همبستگی بین تصویر اقتصادی فعلی با حرکت قیمت سهام است.
اگر اقتصاد خوب به نظر برسد و بازار پایین بیاید، به نظر غیرقابل تصور است. همین امر در تاریک ترین ساعت بازار نزولی صدق می کند، زیرا سهام شروع به افزایش می کند زیرا اقتصاد هنوز در وضعیت وحشتناکی قرار دارد.
اکنون یکی از آن مواقعی است که سرمایه‌گذاران از تضاد بین اقتصاد به ظاهر سالم و فلش‌های قرمز فراوان در قیمت سهام گیج شده‌اند. بنابراین، اجازه دهید به این موضوع به موقع در تفسیر امروز بپردازیم.
تفسیر بازار
پس از اولین بسته شدن زیر 4000 در روز سه‌شنبه، واقعاً " نبردی برای روح " این بازار سهام وجود داشته است. در ابتدا در روز چهارشنبه گاوهای نر مسئول بودند و با عجله بیش از 4000 را به عقب برگرداندند. سپس تیک به کنه خرس ها راه برگشت را با پنجه کشیدند. در پایان، شاخص S&P 500 ( SPY ) بار دیگر در روز چهارشنبه سقوط کرد و در 3955 بسته شد.
بله، پنج شنبه اندکی جهش برای S&P وجود داشت… اما موقعیت های "ریسک روی" کاهش یافت، همانطور که می توان آن را با نمایش 1.15-% برای سقف های کوچک در راسل 2000 مشاهده کرد. بنابراین، یک جلسه دیگر برای خرس ها با اما برای سومین بار متوالی زیر 4000 بسته شد.
و سپس در روز جمعه، سودهای اولیه بزرگتر از هیئت مدیره حذف شدند تا بیش از 1% در 3924 بسته شوند که چهارمین هفته متوالی زیان را نشان می دهد. اکثر تحلیلگران فنی این را تایید شکست زیر 4000 می‌دانند زیرا از حمایت به مقاومت تبدیل می‌شود.
همه این منفی‌های اخیر کاملاً عجیب به نظر می‌رسد، زیرا برخی نکات مثبت واضح در اقتصاد وجود دارد. مانند 315000 شغل در ماه اوت اضافه شد تا روند اشتغال سالم حفظ شود. ما می‌توانیم درباره بسیاری از گزارش‌های اقتصادی فردی دیگر که رشد را نشان می‌دهند صحبت کنیم، اما بهترین کار این است که بر تصویر تولید ناخالص داخلی ایالات متحده تمرکز کنیم، زیرا همه چیز را در نظر می‌گیرد.
برآورد تولید ناخالص داخلی که اخیراً به‌روزرسانی شده است، از سوی فدرال رزرو آتلانتا برای سه ماهه سوم، پس از یک نمایش خوب برای ISM Manufacturing به +2.6٪ افزایش یافته است. این به شدت در تضاد با درد و رنجی است که در همان روزی که سهام به زیر 4000 سقوط کرد، تحمیل شد.
این ما را به موضوع ذکر شده در مقدمه بازمی‌گرداند: چگونه می‌توانیم ضعف اخیر سهام را در پرتو خوانش‌های اقتصادی قوی توضیح دهیم؟
پاسخ ساده این است که سرمایه گذاران همیشه به آینده نگاه می کنند. مانند چیزی که احتمالاً در گوشه و کنار است تا بتوانند قبل از اینکه خیلی دیر شود، تنظیمات را انجام دهند.
به یاد داشته باشید که بیشتر پول در بازار توسط متخصصان سرمایه گذاری می شود. نه افراد.
در حالی که من و شما می توانیم از 100% طولانی به 100% کوتاه در حساب های کارگزاری آنلاین خود فقط در چند دقیقه برسیم. همین امر در مورد متخصصانی که اغلب باید میلیاردها دلار را مدیریت کنند صادق نیست. برخی که دارای چنین موقعیت های بزرگی هستند، فقط در مجموعه کوچکی از سهام متمرکز شده اند که اگر آنها را خیلی سریع بفروشند، اقدامات آنها به تنهایی باعث سقوط سهام می شود.
این توضیح می دهد که چرا آنها باید به آینده نگاه کنند. بنابراین، آنها می توانند استراتژی ایجاد تغییرات عمده در پرتفوی خود را که ممکن است هفته ها یا ماه ها طول بکشد، ایجاد کنند.
بنابراین، متخصصان در حال حاضر چه چیزی را پیش‌بینی می‌کنند؟
تورم هنوز خیلی بالاست و به این زودی ها از بین نمی رود. به آن یک فدرال‌رزرو بسیار جنگ‌طلب را اضافه کنید که به افزایش نرخ بهره تا سال 2023 ادامه می‌دهد و باعث درد اقتصادی خواهد شد.
به کسانی که این معادله اساسی را نمی‌دانستند، هفته گذشته از قله‌های جکسون هول که قیمت سهام از آن زمان تاکنون سقوط کرده است، چنین چیزی گفته شد. به این معنی که سرمایه گذاران یادداشت را دریافت کرده اند.
توجه داشته باشید که همه این یادداشت را در ماه مه/ژوئن در دست داشتند، اما به نحوی آن را در جریان تجمع بزرگ و مزخرف جولای/آگوست از دست دادند. اکنون یک بار دیگر به مانیتورهای آنها چسبانده شده است.
این پیام همچنین در وال استریت دریافت می شود زیرا برآوردهای درآمد سه ماهه اول 2023 کاهش یافته و تنها 3 درصد رشد درآمد را نشان می دهد. حتی بدتر از سه ماهه دوم سال آینده اساساً رشدی وجود ندارد. این با رشد 10 تا 15 درصدی درآمدی که در سه ماهه اخیر از آن برخوردار بودیم فاصله زیادی دارد.
همچنین به کاهش شدید قیمت کالاها در هفته گذشته دقت کنید. یعنی نفت در عرض یک هفته از بالاترین سطح اخیر یعنی 95 دلار در هر بشکه به 88 دلار رسید.
این در مورد پویایی عرضه و تقاضا نیست. این کاملاً مربوط به این است که سفته بازان به شرایط اقتصادی آینده نگاه می کنند و پول خود را از این معاملات خارج می کنند، زیرا رکود در آینده باعث می شود = تقاضای آینده کاهش می یابد که باعث کاهش قیمت ها می شود.
همین آهنگ در مجموعه های اجرایی شرکت ها نیز خوانده می شود. طبق نظرسنجی‌های اخیر هیئت کنفرانس، 77 درصد از مدیران عامل معتقدند که شرایط اقتصادی اخیر در سه ماهه دوم بدتر شده است. این از 61 درصدی است که در نظرسنجی در سه ماهه دوم چنین احساسی داشتند. حتی تاریک تر، تنها 7 درصد رشد پایدار در سال 2023 را پیش بینی می کنند.
اگر مدیران رکود اقتصادی را پیش‌بینی می‌کنند، احتمالاً به یک پیش‌گویی خودساز تبدیل خواهد شد. این به این دلیل است که منفی بودن آنها منجر به احتیاط در نحوه مدیریت کسب و کارشان می شود که منجر به تحمل کمتر برای هزینه کردن یا سرمایه گذاری در تجارت می شود. هر چه تعداد شرکت‌هایی که با این احتیاط به جلو حرکت کنند، طبق تعریف آن، معادل کاهش فعالیت اقتصادی و افزایش احتمال رکود است.
خوب…چشم انداز بدتر شده است…بنابراین اکنون طرح معامله چیست؟
من از اواخر ماه مه وارد بازار خرس شده ام. این در ابتدا عالی به نظر می رسید زیرا سهام در نهایت تا اواسط ژوئن وارد بازار نزولی شدند. اما پس از آن یک مسیر انحرافی 2 ماهه از طریق جهش 18 درصدی وجود داشت که در مرز جنایی جنایی قرار داشت.
از آن زمان، با توجه به دورنمای شوم اقتصادی، عقلانیت به قیمت سهام بازگردانده شده است. در آخرین تفسیرم در مورد یک دوشاخه در جاده صحبت کردم که به نظر می رسد 50% شانس سهام در محدوده محدود بالای 4000 باشد. و 50 درصد احتمال نزول به قلمرو بازار نزولی.
در چند روزی که به دنبال آن است، استدلال دوم با پنجه زدن سهام پایین و پایین تر برنده شد. در این مرحله سطح پشتیبانی منطقی بعدی در میدان نبرد قدیمی 3855 برای S&P (SPY) است. این خطی است که کاهش 20 درصدی را نسبت به اوج های ژانویه نشان می دهد که همه ما از این که زیر آن سطح قلمرو بازار نزولی است، قدردانی می کنیم.
این سطح 3,855 نقطه خوبی برای سرمایه گذاران خواهد بود تا مکث کنند و در مورد آنچه در آینده می آید فکر کنند. به احتمال زیاد با بدبینی بسیار زیاد در بین مصرف کنندگان و مشاغل به طور یکسان، ما به مرور زمان به سمت رکود حرکت خواهیم کرد و بازار نزولی متناسبی آشکار خواهد شد.
فقط یک یادآوری است که میانگین بازار خرسی معادل 34 درصد کاهش نسبت به اوج است. این به 3180 اشاره می کند که بسیار پایین تر از سطح فعلی است.
البته با هر میانگینی، طیف وسیعی از نتایج بالقوه وجود دارد. این می تواند خرس ملایم تری باشد… یا کمی وحشی تر. اما من احساس می کنم که جایی در منطقه 3000 تا 3200 ما پایین را پیدا خواهیم کرد.
اگر درست باشد، به این معنی است که سبد خود را برای کاهش بیشتر قیمت سهام آماده کنید.
کار بعدی چیه؟
سبد پرتفولیوی من شامل دقیقاً 10 موقعیت را کشف کنید تا با بازگشت بازار به یک قلمرو بازار نزولی، به سودآوری کمک کنید.
و بله، یک بار دیگر به طور محکم در ستون مثبت این جمعه قرار گرفت، حتی با فروپاشی S&P.
این اولین بار نیست که از این استراتژی استفاده می کنم. در واقع، من همین کار را در زمان شروع کرونا در مارس 2020 انجام دادم تا بازدهی +5.13٪ را در همان هفته ای که بازار سقوط کرد -15٪ ایجاد کند.
اگر کاملاً متقاعد شده اید که این یک بازار صعودی است … پس لطفاً به راحتی نادیده بگیرید.
با این حال، اگر استدلال نزولی که در بالا به اشتراک گذاشته شد، شما را کنجکاو کرد که در ادامه چه اتفاقی می‌افتد… پس باید « طرح بازی بازار خرس » من را که شامل مشخصات 10 موقعیت در پرتفوی پوشش‌دار من است، در نظر بگیرید.
برای کسب اطلاعات بیشتر اینجا را کلیک کنید >
با آرزوی موفقیت برای شما در سرمایه گذاری!

استیو رایتمایستر … اما همه مرا Reity صدا می کنند (تلفظ "رایتی")
مدیر عامل، شبکه اخبار بورس و سردبیر، Reitmeister Total Return
سهام SPY در معاملات پس از ساعت کاری روز جمعه 0.71 دلار (+0.18 درصد) افزایش یافت. از سال تا به امروز، SPY در مقایسه با افزایش درصدی شاخص S&P 500 در مدت مشابه، 16.80-% کاهش یافته است.
استیو برای مخاطبان StockNews بیشتر با نام "ریتی" شناخته می شود. او نه تنها مدیر عامل شرکت است، بلکه تجربه 40 ساله سرمایه گذاری خود را در سبد سرمایه گذاری کل Reitmeister به اشتراک می گذارد. درباره پیشینه Reity، همراه با پیوندهایی به مقالات اخیر و انتخاب سهام او بیشتر بیاموزید.
بیشتر…
The post چرا سهام یک بار دیگر نزولی می شود؟ اولین بار در StockNews.com ظاهر شد
آمریکای شرکتی ما را می کشد. کارمندان داستان های دلخراشی را به اشتراک می گذارند که نشان دهنده یک بحران شفقت است.
برنامه ریزی یک شرکت خارج از سایت؟ در اینجا نحوه اطمینان از فراگیر بودن آن آمده است .
"اثر رژ لب" حقیقت شگفت انگیزی را در مورد اولویت های ما در رکود آشکار می کند. در اینجا آمده است که چگونه کسب و کارها می توانند پول نقد داشته باشند.
"من به تنهایی دنیا را تغییر نمی دهم، اما می توانم شروع کنم": چگونه بنیانگذار UOMA Beauty فعالیت و آرایش را برای مبارزه برای تغییر ادغام می کند
چگونه بر ناملایمات غلبه کنیم و به عنوان یک کارآفرین استقامت کنیم؟
به داخل بنتلی رزیدنس نگاه کنید ، که دارای آسانسوری است که اتومبیل شما را به اتاق نشیمن شما می برد
چگونه در سال 2022 یک امتیاز هوایی شهری راه اندازی کنیم
امیلی رلا
کارکنان کارآفرین
آماندا برین
مشترک شدن در خبرنامه ما
آخرین اخبار، مقالات و منابع ارسال شده به صندوق ورودی شما.
من درک می کنم که داده هایی که ارائه می کنم برای ارائه محصولات و/یا خدمات و ارتباطات فوق شرح داده شده در ارتباط با آنها استفاده خواهد شد.
برای اطلاعات بیشتر سیاست حفظ حریم خصوصی ما را بخوانید.
حق چاپ © 2022 Entrepreneur Media, Inc. کلیه حقوق محفوظ است.

Entrepreneur® و علائم مرتبط با آن علائم تجاری ثبت شده Entrepreneur Media Inc هستند.
پیوند با موفقیت کپی شد

source

توسط artmisblog