خروج از حساب کاربری، آماده به کار…
در حالی که ترس از تورم همچنان بالاست، چه در داخل و چه در خارج از کشور، فرصت‌های فراوانی برای سرمایه‌گذاران وجود دارد – از طریق گزینه‌های سنتی و جایگزین.
سالانه در ایالات متحده در ژوئن 2022 به بالاترین میزان در بیش از 40 سال گذشته یعنی 9.1 درصد رسید و سریع‌ترین افزایش قیمت‌ها از نوامبر 1981 را تجربه کرد. در حالی که نرخ تورم در ماه اوت به 8.3 درصد کاهش یافت، احتمالاً برای مدتی آینده شاهد ادامه فشار صعودی بر بیشتر قیمت‌ها خواهیم بود.
با این حال، علیرغم شرایط فعلی کاهش قیمت سهام و افزایش سرسام‌آور تورم، برخی از دارایی‌ها در موقعیت مناسبی برای بهره‌مندی قرار دارند. برای مثال، زمین‌های کشاورزی در محیط‌های تورمی عملکرد خوبی دارند و هم در ارزش‌گذاری زمین و هم در قیمت کالاها از جهش برخوردار هستند. از لحاظ تاریخی، بازده زمین‌های کشاورزی تقریباً 70 درصد با CPI همبستگی داشته است. بیایید عواملی را که باعث افزایش قیمت‌ها می‌شوند و اینکه چگونه این روندها از لحاظ تاریخی بر برخی از طبقات دارایی برتر تأثیر گذاشته‌اند را بررسی می‌کنیم.
مطالب مرتبط: تورم برای کسب و کار شما یک خطر است، اما نباید به معنای عذاب باشد
در نتیجه تحریک شدید اقتصاد در طول همه‌گیری کووید-19، عرضه M2 از مارس 2020 تا ژوئن 2022 بیش از 40 درصد افزایش یافت، در حالی که عرضه پول M1 5 برابر شد . این هجوم پول به اقتصاد کمک کرد تا قیمت ها به بالاترین حد در 40 سال گذشته برسد. کالاهایی مانند غذا اکنون 10.4 درصد بیشتر از یک سال پیش قیمت دارند.
تأخیر حمل و نقل ناشی از قرنطینه، کمبود کارگر و کندی زمان گردش بندر باعث محدودیت عرضه مداوم در سراسر جهان شده است. به نوبه خود، مصرف کنندگان به دلیل هزینه های عبوری و کمبود نهاده با قیمت های بالاتری روبرو هستند. اگرچه قیمت کودها شروع به کاهش کرده اند، به عنوان مثال، قیمت کود در سال 2021 80 درصد افزایش یافت . در اوایل سال جاری، قیمت ها 30 درصد افزایش یافت.
جنگ و فشار تورمی را به ویژه بر قیمت جهانی مواد غذایی تشدید می کند. روسیه و اوکراین تامین کنندگان عمده کالاها، به ویژه کالاهای اساسی مانند گندم و ذرت هستند. در مجموع، این دو کشور تقریباً 25 درصد غلات جهان را صادر می کنند. به دلیل تحریم‌ها علیه روسیه و چالش‌های حمل‌ونقل در داخل اوکراین، تنها بخشی از این عرضه برای بقیه جهان قابل دسترسی بوده است. در نتیجه، قیمت گندم طی دو ماه اول سال 2022 37 درصد افزایش یافت، در حالی که قیمت ذرت 21 درصد افزایش یافت .
در حالی که هر دوره تورم متفاوت است، عملکرد تاریخی برخی از طبقات دارایی برتر می تواند نشان دهد که هر یک از آنها در محیط امروز چگونه عمل می کنند. بیایید نگاهی بیندازیم که چگونه تورم ممکن است بر برخی از این طبقات دارایی برتر در زیر تأثیر بگذارد:
به طور کلی با افزایش تورم، بازده واقعی قیمت سهام کاهش می یابد . در واقع، از سال 1979 تا 2021، زمانی که تورم بیش از 4.1 درصد باشد، بازده سهام عمومی به میزان قابل توجهی کمتر بوده است. این عملکرد ناشی از قیمت های بالاتر برای نهاده ها است که باعث می شود بسیاری از شرکت ها حاشیه سود کمتری را تجربه کنند. علاوه بر این، سخت گیرانه تر، به دلیل هزینه های بالاتر، از استقراض جلوگیری می کند.
با این حال، برخی از بخش های تمایل دارند در زمان تورم سود ببرند. به عنوان مثال، افزایش قیمت نفت و سایر کالاها باعث شده است که سهام بخش انرژی در سال 2022 سود بی سابقه ای ایجاد کند. صندوق انرژی انتخاب بخش SPDR (XLE) امسال 42 درصد افزایش یافته است.
سیاست پولی سخت‌گیرانه‌تر در پاسخ به تورم از لحاظ تاریخی بر اوراق بهادار با درآمد ثابت تأثیر منفی گذاشته است. هنگامی که فدرال رزرو نرخ های بهره را افزایش می دهد، همانطور که امروز شاهد آن هستیم، قیمت اوراق قرضه کاهش می یابد زیرا بازدهی جذاب تر می شود. در نتیجه، همبستگی بین سهام و اوراق قرضه در دوره‌های طولانی تورم بالا قوی‌تر می‌شود ، به این معنی که اوراق قرضه نیز می‌توانند ویژگی‌های متنوع‌سازی خود را از دست بدهند. این می تواند نوسانات را تقویت کند، به ویژه برای سرمایه گذارانی که به پرتفوی "60/40" متکی هستند.
مطالب مرتبط: 4 راه برای محافظت از کسب و کار خود در برابر تورم
از نظر تاریخی، تورم و قیمت مسکن تمایل دارند در یک جهت حرکت کنند و املاک و مستغلات را به یک محافظ محبوب در برابر تورم تبدیل کنند. تورم همچنین می‌تواند به نفع سرمایه‌گذارانی باشد که از املاک اجاره‌ای درآمد کسب می‌کنند، زیرا قیمت خانه‌های بالاتر اغلب با اجاره بهای بالاتر برابری می‌کند. با این حال، نرخ‌های بهره بالاتر اغلب باعث می‌شود که سرمایه‌گذاران نرخ‌های سقفی بالاتری را درخواست کنند، که می‌تواند بر ارزش‌گذاری املاک تجاری تأثیر منفی بگذارد. علاوه بر این، املاک تجاری ممکن است در قراردادهای بلندمدت قفل شده باشند که نتوان آنها را برای تغییرات تورم یا نرخ تعدیل کرد.
در حالی که سابقه ارز دیجیتال طولانی نیست، اخیراً مشخص شد که به نظر نمی‌رسد ارزهای دیجیتال به اندازه‌ای که در ابتدا پیش‌بینی می‌شد، در برابر تورم قوی نیستند. از اواسط آوریل تا اواسط جولای، ارز دیجیتال با اوراق قرضه 10 ساله با شاخص تورم ایالات متحده 95% همبستگی منفی داشت. نه تنها کریپتوکارنسی برخلاف تورم حرکت می‌کند، بلکه اخیراً نتوانسته ارزش دارایی‌ها را حفظ کند، به طوری که اوج کاهش اخیر بیت‌کوین به زیانتقریباً ۷۲ درصدی رسیده است.
افزایش بلندمدت زمین‌های کشاورزی ناشی از دو روند اصلی است: رشد تقاضای غذا و کمبود زمین. زمین های کشاورزی با کیفیت در سراسر جهان به طور فزاینده ای کمیاب می شود. ایالات متحده تنها در سال 2021 1.3 میلیون هکتار از دست داد. در عین حال، انتظار می‌رود جمعیت جهان در اواخر امسال به هشت میلیارد نفر برسد در حالی که تا سال 2050 به بیش از نه میلیارد نفر خواهد رسید. در حالی که از زمین کمتری استفاده می شود.
علاوه بر افزایش قیمت، سرمایه گذاران زمین های کشاورزی می توانند از بازده نقدی سالانه حاصل از عملیات کشاورزی نیز بهره مند شوند. بنابراین، زمانی که قیمت کالاها افزایش می یابد، بازده زمین های کشاورزی نیز باید افزایش یابد. در نتیجه، زمین‌های کشاورزی از لحاظ تاریخی موقعیت خوبی برای حفاظت از ارزش دارایی و ایجاد درآمد، به‌ویژه در زمان‌های تورم داشته‌اند. در یک مطالعه 50 ساله در مورد بازده زمین های کشاورزی (1970 تا 2019)، بازده سالانه زمین های کشاورزی بیش از 2.5 برابر بیشتر از میانگین نرخ CPI سالانه بود.
مطالب مرتبط: تورم جانوری متفاوت برای کارآفرینان است. در اینجا نحوه محافظت از خود آورده شده است.
با وجود کاهش قیمت ها در آگوست 2022، بسیاری پیش بینی می کنند که تورم در بقیه سال حدود 8 درصد خواهد بود. در حالی که ترس از تورم همچنان بالاست، چه در داخل و چه در خارج از کشور، فرصت‌هایی نیز برای سرمایه‌گذاران وجود دارد – از طریق گزینه‌های سنتی و جایگزین.
جنیفر لوپز با «خوشحالم اینجا هستم» تمام شد. او فکر می کند که کارآفرینان لاتین کمتر ارزش گذاری شده اند، بنابراین او تلاش می کند 14 میلیارد دلار وام به آنها بدهد .
چگونه مغز خود را دوباره آموزش دهید و به بالاترین سطوح موفقیت دست یابید
ارزش شرکت او یک میلیارد دلار است. اما این به عنوان راهی برای حل مشکلات حمل و نقل شخصی او آغاز شد.
TikTok در حال ارائه مشاوره رزومه قدیمی است. این استخدام کننده سابق مایکروسافت می گوید که باید آن را نادیده بگیرید.
6 مزایای کار با مشاور یا کارگزار فرانشیز
5 نکته ای که ای کاش قبل از شروع کسب و کارم می دانستم
سالی کراچک ملکه وال استریت بود و 100 میلیون دلار برای راه اندازی کسب و کار خود جمع آوری کرد. سپس او به بن بستی برخورد کرد که در حال آمدن ندیده بود .
گابریل بیناس
امیلی رلا
امیلی رلا
مشترک شدن در خبرنامه ما
آخرین اخبار، مقالات و منابع ارسال شده به صندوق ورودی شما.
من درک می کنم که داده هایی که ارائه می کنم برای ارائه محصولات و/یا خدمات و ارتباطات فوق شرح داده شده در ارتباط با آنها استفاده خواهد شد.
برای اطلاعات بیشتر سیاست حفظ حریم خصوصی ما را بخوانید.
حق چاپ © 2022 Entrepreneur Media, Inc. کلیه حقوق محفوظ است.

Entrepreneur® و علائم مرتبط با آن علائم تجاری ثبت شده Entrepreneur Media Inc هستند.
پیوند با موفقیت کپی شد

source

توسط artmisblog